Lider Forex ( http://www.liderforex.com ) Tarafından Hazırlanan
Uluslararası Döviz Piyasaları Raporu:
"EUR/USD ANALİZ: Yunanistan'ın özel sektör kreditörlerinin,
tarihin en büyük borç yapılandırmasına imza atıp atmayacağının
görüleceği bu hafta, Avrupa Birliği 2 yıllık borç krizinde önemli bir
eşikte duruyor. Geçtiğimiz haftaki AB Zirvesi'nde teyit edilen 106
milyar Euro?luk borç takası anlaşması, artık 8 Mart'a kadar kaç
yatırımcının zarar yazacağına bağlı. Euro Bölgesi Maliye Bakanları 9
Mart'taki anlaşmanın sonucunu değerlendirmek üzere telekonferans
görüşmesi yapacak. Avrupa krizinin henüz bitmediğini savunan
Londra'daki UniCredit SpA'nın baş küresel ekonomisti Erik Nielsen,
büyük ihtimalle yeterli sayıda kreditörlerin takasa imza atacağını
söyledi. Nielsen, Yunanistan'ın bu durumu yatırımcıları takasa dahil
olmaya zorlayarak, CDS'leri sıçratabileceğine dikkat çekti. Atina
Hükümeti borç takası anlaşmasında ilerlemek için yüzde 75 katılım
oranı belirledi. Bu oranın yüzde 53.5'i özel sektör kreditörlerinin
zarar yazmasını, geri kalan kısmı da yeni Yunan tahvilleri ve EFSF
kağıtlarıyla değiştirilmesini kapsıyor. Euro Bölgesi Maliye Bakanları
geçtiğimiz hafta EFSF'nin takas için tahvil çıkarmasına izin verdi.
Makro-ekonomik olarak önemli bir haftanın içerisinde
bulunmaktayız. Özellikle bu hafta gerek Avrupa gerekse ABD?den gelecek
olan veriler paritede sert hareketlere neden olacaktır. Bu haberlerin
en başında ECB Faiz Oranı haberi ve Tarım Dışı İstihdam gelmektedir.
Diğer yandan ABD İşsizlik oranı ve ECB Başkanı Draghi?nin konuşması
paritenin bu hafta içerisinde ciddi hareketlere neden olacağını
gösterecek diğer önemli haberlerin başında yer almaktadır. Bu nedenle
de bu haberlerin etkilerinin oluşacağını düşünerek haftanın
açılışından itibaren paritedeki hareketleri dikkatle takip etmeliyiz.
Bütün bu haberlere ilişkin olarak teknik analizimizde kısa ve uzun
vadeli analizlerimizi de belirtirsek
Kısa vadeli EUR/USD paritesinde1,3150 desteği günlük grafikte
yükseliş trendinin devamlılığı için önemlidir. Eğer EUR/USD paritesi
1,3150 desteğini kırabilirse düşüşlerine kaldığı yerden devam etmesini
gözlemleyebiliriz. Bu durum paritenin 1,30 ve 1,2850 seviyelerine
kadar geri çekilmesini sürdürtebilir. Ancak parite 1,3150 desteğinin
üzerinde kalacak olursa yükseliş trendi içerisinde hareketlerine devam
etmesini ve kanalın üst noktası olan 1,3580 seviyesinin test
edilmesini sağlayabilir.
Uzun vadeli EUR/USD paritesi belirli seviyeler arasında bant
hareketin sürdürmektedir. Bu seviyeler haftalık grafikte 200 günlük
üssel hareketli ortalama olan 1,3629 ve 2012 yılı dip seviyesi olan
1,2620 desteğidir. Bu seviyeler arasında hareket eden EUR/USD
paritesinde 1,300 seviyesi kontrol noktasıdır. Genel olarak 1,3629 ya
da 1,2620 seviyesinin kırılması ile yönünü net bir şekilde belirtecek
olan EUR/USD paritesinde şuanda bu seviyeler arasında hareket ettiği
gözlemlenmektedir. Eğer EUR/USD paritesi 1,30 desteği altında günlük
kapanış gerçekleştirirse 1,2620 seviyesini hedefleyeceği gibi 1,30
desteği üzerinde yeniden 1,3485 seviyesi hedeflenecektir. Uzun vadeli
hedef olarak da 1,3629 üzerinde 1,4185 hedefleneceği gibi 1,2620
altında hedef olarak 1,2260 seviyesi belirlenmiştir. Bu hafta
özellikle ABD?den gelecek olan İşsizlik oranı ve Tarım dışı istihdam
ile Avrupa?dan gelecek olan faiz oranı haberi ve ECB Başkanı
Draghi?nin konuşmaları paritede sert hareketlerin oluşmasına neden
olacaktır.
Pivot 1,3280
Destek 1,3170-1,3125-1,3085
Direnç 1,3220-1,3265-1,3330
GBP/USD ANALİZ
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Moody's Yunanistan'ın
uzun vadeli kredi notunu ''Ca''dan ''C''ye çekti. Moody's,
Yunanistan'ın uzun vadeli kredi notunu, bu ülkenin özel sektör
kreditörleriyle yaptığı tahvil takas anlaşması başarılı olsa bile
temerrüt riskinin yüksek kalmaya devam ettiği gerekçesiyle ''Ca''den
''C''ye indirdiğini açıkladı. Kuruluş, Yunanistan'ın yeni tahvil
ihraçlarından sonra ''kredi riski görünümünü yeniden
değerlendireceğini'' belirtti. ''İleriye bakıldığında, AB programı ve
tahvil takas anlaşmasının Yunanistan'ın borç yükünü azaltacağı, ancak
bu anlaşmanın tamamlanmasından sonra bile temerrüt riskinin yüksek
kalmayı sürdüreceğini'' belirten Moody's, Yunanistan'ın orta vadede
borç ödeyebilme sorunlarıyla karşılaşacağını, mali ve ekonomik
reformların hala çok önemli uygulama risklerine maruz kalacağını
tahmin ettiğini kaydetti.
EUR/USD paritesi gibi GBP/USD paritesi de geride bıraktığımız
hafta belirli seviyeler arasında hareketlerine devam etti. Özellikle
psikolojik bir direnç olan 1,600 seviyesini geçemeyen GBP/USD paritesi
1,5990 seviyesinden başlattığı satıcılı seyirle 1,5800 seviyesine
kadar geriledi ve kapanışını 1,5830?dan gerçekleştirdi. Orta ve uzun
vadeli paritedeki hareketlerden bahsedersek özellikle 21 günlük üssel
hareketli ortalama olan 1,5760 desteği paritenin orta vadeli
hareketliliği için önemlidir. Eğer parite 1,5760 desteğini kırabilirse
uzun vadeli kritik bir seviye olan 1,55 desteğine kadar yaklaşmak
isteyecektir. Uzun vadeli beklenti ise yukarıda 1,6000, aşağıda ise
1,5500 seviyeleri arasında bant hareketi gerçekleştiği
gözlemlenmektedir. 1,55 desteği üzerinde yükselişlerin devam ettiği
gözlemlense de 1,60 direncini geçemediği için yükselişler rahat
olamıyor. Bu yüzden de uzun vadeli yükselişlerin devam edebilmesi için
1,60 direncinin geçilmesi gerekmektedir. Aynı şekilde yükselişler için
söylenenler satış fırsatları için de geçerlidir. 1,60 direncini
geçemeyen GBP/USD paritesi 1,5500 desteğini kıramadığı için tekrar
geri çekilmeye çalışmaktadır. Bu yüzden de 1,5500 desteği kırılmadan
net satış fırsatı var diyemeyiz. Tüm bu beklentiler neticesinde
1,55-1,60 aralığındaki bant hareketinin devam ettiğini ve bu
seviyelerden hangisi geçilirse o yöne doğru net işlem fırsatları
oluşacağını söyleyebiliriz. 1,60 direncinin geçilmesi ile 1,6245
seviyesi hedefleneceği gibi 1,55 desteğinin kırılması ile 1,5130
seviyesi hedef olarak belirtilmiştir.
Pivot:1,5865
Destek 1,5785-1,5745-1,5705
Direnç 1,5845-1,5895-1,5935
USD/JPY ANALİZ
2008'deki finansal krizde ABD hükümeti tarafından kurtarılmış olan
sigorta şirketi American International Group Inc. (AIG), kurtarılma
bedelini geri ödeyebilmek için 6 milyar dolarlık AIA Group Ltd.
hissesini, ismi belirtilmeyen kurumsal yatırımcılara satacağını
açıkladı. Bloomberg'in satış rakamlarına göre, AIG'nin 27.15 Hong Kong
doları ila 27.50 Hong Kong dolarından 1.7 milyar hissesi arz ediliyor.
Arz fiyatı, AIA'in 2 Mart'taki 29.20 Hong Kong dolar sevindeki
kapanışından yüzde 7 ıskontoya işaret ediyor. Hisseler en geç yarın
fiyatlanacak. New York'taki AIG pazar günü satışlardan sağlanan
paranın, ABD Hazinesi'ne 182,3 milyar dolara ulaşan borçlarını
azaltmak için kullanılacağını açıkladı.
1 mart 2011 tarihinden itibaren 75,50 desteği üzerinde tutunan
USD/JPY paritesi geride bıraktığımız hafta 79,50 direncini geçerek
haftalık grafikteki düşüş trendini geçti. Bu geçiş paritenin uzun
vadeli düşüş beklentinin yerine yükselişlerin geçmesini tetikledi.
Yen?de devam edem güçlü seyir sonrasında Japonya hükümetinin gizli
müdahalesi ve bu arada Dolar Endeksinde yaşanılan yükselişler
neticesinde Dolar?ın tüm para birimlerine pozitif tutumu USD/JPY
paritesinin 79,50 seviyesinin üzerine hızlı çıkışını sağladı. Bu çıkış
paritenin hafta içerisinde 81,66 seviyesine kadar çıkışını sağladı.
Kapanışını da 81,28 seviyesinde gerçekleştiren USD/JPY paritesi şuanda
da 81,46 seviyesinde hareket etmektedir. Yukarıda uzun vadeli trendin
değiştiğinden bahsetmiştik. Yukarı yönlü trendin devam ettiği USD/JPY
paritesinde 78 seviyesinin üzerinde kalındığı her durumda
yükselişlerin devam etmesini ve 84,60 seviyesinin uzun vadeli hedef
olacağını söyleyebiliriz. Kısa vadeli olarak da devam eden yükseliş
baskısı yaşanılacak olası geri çekilmelerin alım fırsatı olabileceğini
göstermektedir ve hedef olarak 82,50 seviyesi belirtilmektedir.
Pivot: 81,00
Destek: 81,10-80,80-80,20
Direnç: 81,50-81,90-82,40
PETROL ANALİZ
ABD Başkanı Barack Obama, nükleer silah yapması durumunda İran'a
saldırı düzenleneceği konusunda blöf yapmadığını belirtti ve İsrail'e
de İran'a vakitsiz saldırmasının yarardan çok zarar getireceği
uyarısında bulundu. İran'ın nükleer programı nedeniyle aylardır süren
gerilimde ilk kez İran'a karşı somut tehditte bulunan Obama, "The
Atlantic" dergisine yaptığı açıklamada İran ve İsrail'in yaptırım ve
diplomasinin yanı sıra "askeri operasyonun" da çözüm seçenekleri
arasında bulunduğunu anlamaları gerektiğini belirtti. Pazartesi günü
İsrail Başbakanı Benjamin Netanyahu ile Beyaz Saray'da bir araya
gelecek olan Obama, Netanyahu'yu İran'ın nükleer tesislerine tek
taraflı saldırı düzenleme fikrinden caydırmaya çalışacak. Obama, olası
bir İsrail saldırısının İran'ın kendisini kurban gibi göstermesine ve
daha fazla destek görmesine neden olacağını ifade etti.
İran?ın Avrupa ülkelerine petrol satışını yasaklama düşüncesi,
Suudi Arabistan çıkan yangın neticesinde değerlenen siyah inci petrol
fiyatlarının 2008 yılından itibaren hareket ettiği kanalın dışına
çıkmasına neden oldu. Geride bıraktığımız hafta her ne kadar stoklarda
artış yaşansa da ( Stoklar artarsa Ham Petrol fiyatları azalır) petrol
fiyatları çok fazla gerileme imkanı gerçekleştirmedi. Bernanke?nin
konuşması neticesinde Dolar?ın değerlenmesi siyah incinin kısmi olarak
geri çekilmesine neden oldu. 110 dolar seviyesinden 104,80 dolar
seviyesine kadar gerileyen siyah inci şuanda 107 dolar seviyesinde
hareket etmektedir. Siyah inci için uzun vadeli yükseliş beklentimizin
devam ettiğini ve bu nedenle de yaşanılacak olası tepki satışlarının
alım fırsatı olduğunu söyleyebiliriz. 100 dolar seviyesinin üzerinde
kaldığı müddetçe siyah incinin yukarı yönlü hareketlerin devam
edeceğini ve daha önce test edip geçilmeyen 110 dolar seviyesini
geçmesinin güçlü bir ihtimal olduğunu söyleyebiliriz. 110 direncinin
geçilmesi ile 114 ve 120 dolar seviyeleri hedefleneceği gibi 100 dolar
desteğinin altına düşmesi durumunda 50 ve 200 günlük üssel hareketli
ortalamalara kadar geri çekilmesi beklenilmektedir. ( 50 günlük üssel
hareketli ortalama 95,86 ve 200 günlük üssel hareketli ortalama 84,82
dolar olarak belirlenmiştir.)
Pivot 108,15
Destek 106,50-105,40-104,50
Direnç 108,00-109,30-110,75
ALTIN ANALİZ
Çin büyüme hedefini 2004'ten bu yana en düşük seviyesi olan yüzde
7.5'e çekerek, ihracat bağımlılığını azaltmaya çalışan liderlerin daha
düşük büyümeyi tolere edeceğinin sinyalini verdi. Başbakan Wen
Jiabao'nun bugün Ulusal Halk Kongresi'nin Pekin'deki yıllık
toplantısında 3 bin yasa koyucuya yaptığı konuşmada, yetkililerin bu
yıl yüzde 4 enflasyon hedeflediği de belirtildi. 2005'ten 2011'e kadar
korunun yüzde 8'lik büyümenin düşürülmesiyle Wen, Komünist Parti'nin
büyümeyi yatırım ve ihracatlardan, tüketime çevirme konusundaki
kararlılığına işaret ediyor. Büyüme hedefinin, "konfor alanının" alt
sınırı şeklinde algılanması gerektiğine dikkat çeken Hong Kong'taki
Goldman Sachs Group Inc.'in baş Asya Pasifik ekonomisti Michael
Buchanan, bunun aynı zamanda merkez hükümetinin, yerel hükümetlere
yalnızca "büyüme hızına" odaklanmaması gerektiğini göstermesi olarak
da görülebileceğini söyledi.
Sarı maden geride bıraktığımız hafta yaşadığı kar realizasyonları
neticesinde bazı yatırımcıları tedirgin ederken bazılarının ise ciddi
kazanç elde etmelerine neden oldu. Sarı maden için 1800-1810 dolar
seviyelerinin çok kritik bir seviye olduğunu ve bu seviyenin geçilmesi
ile yeni bir dönemin başlayacağından hem haftaya bakış hem de günlük
analizlerimizde sizlere bahsetmiştik. Nitekim sarı maden 1800
direncinden başlattığı atak ile 1686 seviyesine kadar geriledi.
Kapanışını da 1712 dolar seviyesinde gerçekleştiren altın için aslında
satışların bu denli sert olmasında FED Başkanı Bernanke?nin her
toplantıda söylemediği sadece 1 cümleden kaynaklandığı
belirtilmektedir. Her toplantıda 3. Tur parasal genişlemenin
gerektiğinde yapılacağını belirten geçen hafta yapmış olduğu
toplantıda bu cümleyi kurmadı ve COMEX?te 1 milyon ons?luk satış
gerçekleştirildi. Bir anda gerçekleşen satışlar neticesinde de altın
fiyatları 1800 yakınında iken 1700 doların altına düştü. Şuanda da
1712 dolar seviyesinde hareket eden sarı maden de kısa vadeli satış
baskısı devam etse de uzun vadeli hala daha yükseliş baskısı devam
etmektedir. Uzun vadeli yükseliş baskısının sonlanabilmesi için sarı
madenin 1550 dolar desteğini kırması gerekmektedir. Bu yüzden de 1550
dolar üzerinde yükselişlerin devam etmesini ve 2011 yılı zirve
seviyesi olan 1920 dolar seviyesinin hedefleneceğini belirtebiliriz.
Kısa vadeli ise 1680 dolar desteği satışların devamlılığı için
önemlidir. Eğer sarı maden 1680 dolar desteğini kırabilirse düşüşlerin
kanal içi devamlılığı söz konusudur ve altın 50 günlük üssel hareketli
ortalama olan 1630 dolar seviyesine kadar geri çekilmesi kaçınılmaz
olacaktır. Bu yüzden özellikle bu hafta yaşanılacak geri çekilmelere
dikkat etmeliyiz. Kısa yada uzun vade işlem seçeneğini düşünen
yatırımcılar ise kısa vadeli düşüşlerden yararlanacağı gibi
yaşanılacak olası düşüşleri kademeli bir şekilde alım fırsatı olarak
görerek uzun vadeli işlemlerden de yararlanabilir.
Pivot 1725
Destek 1700-1680-1657
Direnç 1740-1762-1787"
******
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.
*******
Foreks Haber Merkezi (
[email protected] )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/#!/ForeksTurkey