Ana SayfaŞirket HaberleriO hisseler için sat tavsiyesi ---

O hisseler için sat tavsiyesi

5 / 17
O hisseler için sat tavsiyesi
06 Mart 2019 - 08:53 www.borsagundem.com

İş Yatırım, Enka İnşaat hedef fiyatını 5,97 TL'den 5,89 TL'ye, tavsiyesini ise 'AL'dan 'TUT'a revize etti.

 İş Yatırım'ın raporunda şöyle denildi:"Kapanış (TL) : 4.86 - Hedef Fiyat (TL) : 5.97 - Piyasa Deg.(TL) : 24300 - 3A Ort. İşl.Hac.(mn$) : 1.33 ?ENKAI TI Equity- Öneri :AL Get.Pot.%: 22.9ENKAI 4Q18 Sonuçları: operasyonel karlılık beklentilerin altında kasada, güçlü net kar. 

Enka İnşaat yılın son çeyreğinde 827 milyon TL (yıllık bazda + %40 artış) net kar açıkladı. Açıklanan rakam, bizim beklentimiz 623 milyon TL ve 770 milyon TL piyasa beklentisinin üzerinde gerçekleşti. Beklentilerin üzerinde gelen yatırım gelirleri ve düşük gerçeklesen vergi giderleri tahminimizde sapmaya neden oldu. Güçlü net kara rağmen şirketin operasyonel karlılığı beklentilerden düşük gerçekleşti. Net kar rakamının, zayıf operasyonel marjların hisse üzerindeki yaratabileceği baskıyı sınırlayacağını düşünüyoruz. Hisse yılbaşından bu yana BIST100 endeksinin %6.6 altında performans göstermiştir.Tavsiyemizi TUT olarak güncelliyoruz.

Hisse için hedef fiyatımızı makro tahminlerimizdeki değişiklikler ve Holding'in enerji işindeki belirsiz görünürlük nedeniyle hisse başı 5.97TL'den 5.89TL'ye revize ediyoruz. Hatırlanacağı üzere, Enka yap-işlet modeli kapsamında geliştirilen Adapazarı ve Gebze doğalgaz kombine çevrim elektrik santrallerinin sözleşmelerinin sona ermesinin ardından üretimin geçici olarak durdurulduğunu açıklamıştı. Yeni hedef fiyatımız %21 yükselme potansiyeline işaret ediyor." 

YORUMLAR (0)
:) :( ;) :D :O (6) (A) :'( :| :o) 8-) :-* (M)